Apakah Pinjaman Modal Kerja Mempengaruhi Modal Kerja?

Modal kerja merupakan jumlah uang tunai yang tersedia untuk bisnis untuk memenuhi kebutuhan saat ini. Cara lain untuk mengekspresikan modal kerja adalah dengan menyebutnya jumlah aset lancar yang melebihi kewajiban lancar. Aset lancar adalah aset yang menurut manajemen perusahaan akan dikonversi menjadi uang tunai dalam setahun. Liabilitas lancar adalah utang perusahaan dan liabilitas lain yang dibayarkan dalam waktu satu tahun. Ketika modal kerja suatu perusahaan tidak mencukupi untuk memenuhi kewajibannya, ia harus mendapatkan pendanaan.

Kebutuhan Modal Kerja

Perusahaan dapat menentukan kebutuhan modal kerjanya dengan melihat siklus operasinya. Ini adalah jumlah hari yang diperlukan untuk mengumpulkan piutang dan rata-rata jumlah hari yang diperlukan untuk menyerahkan produk dalam persediaan, dari saat masuk ke persediaan hingga konversi ke uang tunai atau piutang. Perusahaan menganalisis utang dagang dengan menghitung jumlah hari yang mereka ambil untuk membayar faktur pemasok. Jika suatu perusahaan tidak menghasilkan cukup uang tunai untuk membayar hutang ketika jatuh tempo, perusahaan harus membiayai jumlah yang dibutuhkan melalui pinjaman modal kerja atau modal tambahan dari investor.

Pinjaman bank

Jika suatu perusahaan perlu membiayai kebutuhan modal kerjanya selama tahun yang akan datang, ia dapat mendekati banknya dengan proposal untuk pinjaman berjangka satu tahun. Jika perusahaan memiliki hubungan yang sudah ada dengan banknya, proposal tersebut mungkin bersifat informal - hanya menyerukan pertemuan dengan para bankir dan memberikan informasi keuangan terkini. Jika perusahaan pelamar tidak dikenal oleh bank, pemilik atau kepala keuangannya mungkin mempertimbangkan untuk menyediakan rencana bisnis bersama dengan informasi keuangan saat ini. Proposal harus mencakup ringkasan dari siklus operasi yang diproyeksikan selama tahun mendatang.

Kredit Bergulir

Ketika proyeksi keuangan suatu perusahaan untuk tahun berikutnya mengindikasikan perlunya meminjam uang dari waktu ke waktu karena sifat siklus bisnisnya, ia mungkin ingin menegosiasikan kredit bergulir dengan banknya. Kredit bergulir berfungsi sama dengan kartu kredit, dan perusahaan dapat meminjam uang untuk menambah modal kerja saat dibutuhkan dan membayar uang muka ketika koleksi menumpuk ke tingkat yang memadai. Bank biasanya membebankan biaya pada kredit bergulir yang tidak hadir dengan jalur kredit. Keuntungan utama dari kredit bergulir dari sudut pandang peminjam adalah bahwa kredit tersebut diatur oleh kontrak dengan bank. Garis kredit kurang formal.

Anjak piutang

Anjak piutang adalah metode pembiayaan modal kerja yang telah digunakan dalam perdagangan selama ribuan tahun. Adalah umum di beberapa industri, seperti barang tekstil, di mana produsen perlu membayar untuk pasokan dan upah untuk pekerja sementara mereka membuat produk untuk memenuhi kontrak. Dalam anjak piutang, perusahaan akan mendapatkan uang untuk modal kerja dengan menjual piutang kepada pemberi pinjaman, yang disebut faktor, untuk jumlah diskon. Biasanya, faktor ini meningkatkan 80 persen dari jumlah faktur - menciptakan cadangan 20 persen - dikurangi biaya diskon, yang bisa mencapai 3 persen. Ketika faktor mengumpulkan pembayaran faktur, itu mengembalikan cadangan ke perusahaan.

Jaminan Modal Kerja Eksportir

Bank Ekspor-Impor Amerika Serikat adalah agen federal yang mempromosikan ekspor dengan memungkinkan perusahaan-perusahaan AS bersaing secara efektif dengan pemasok asing. Salah satu programnya, yang dirancang khusus untuk bisnis kecil, adalah program Jaminan Modal Kerja. Pemberi pinjaman, biasanya bank-bank komersial, yang berpartisipasi dalam program ini menerima jaminan pinjaman mereka kepada eksportir dengan tingkat 90 persen dari jumlah pokok. Program ini memungkinkan perusahaan kecil untuk berekspansi ke pasar internasional tanpa melanggar batas kredit yang ada di bank mereka. Hasil pinjaman harus digunakan untuk memenuhi pesanan dari pelanggan asing.