Rasio Perputaran Uang

Rasio perputaran kas perusahaan mengukur berapa kali per tahun ia mengisi kembali saldo kasnya dengan pendapatan penjualannya. Rasio perputaran uang tunai yang lebih tinggi umumnya lebih baik daripada yang lebih rendah. Menganalisis rasio perputaran uang tunai dapat membantu Anda menentukan seberapa efisien Anda menjaga uang mengalir melalui bisnis kecil Anda, tetapi ada beberapa kelemahan dengan rasio yang dapat memberikan gambaran yang tidak akurat.

Formula Rasio Perputaran Kas

Rasio perputaran kas sama dengan pendapatan penjualan yang dihasilkan selama satu tahun dibagi dengan rata-rata kas dan setara kas selama tahun yang sama. Setara kas adalah investasi jangka pendek, seperti tagihan treasury, yang dapat dengan cepat dikonversi menjadi uang tunai. Saldo kas dan setara kas rata-rata sama dengan jumlah pada awal tahun ditambah jumlah pada akhir tahun, dibagi dua.

Contoh Perhitungan

Asumsikan bisnis kecil Anda menghasilkan $ 100.000 dalam penjualan selama tahun itu, memiliki $ 15.000 dalam bentuk tunai dan setara kas di awal tahun dan memiliki $ 20.000 dalam bentuk tunai dan setara kas pada akhir tahun. Uang tunai dan setara kas rata-rata Anda adalah $ 20.000 plus $ 15.000, dibagi dua, yang sama dengan $ 17.500. Rasio perputaran uang tunai Anda akan menjadi $ 100.000 dibagi $ 17.500, yang sama dengan 5.7. Ini berarti Anda mengisi kembali saldo kas Anda 5, 7 kali selama setahun.

Variasi

Variasi terhadap rasio turnover kas mengukur berapa hari yang dibutuhkan bisnis untuk mengisi kembali saldo kasnya. Variasi ini sama dengan 365 dibagi dengan rasio turnover tunai. Hasil yang lebih rendah umumnya lebih baik daripada yang lebih tinggi. Misalnya, jika rasio perputaran uang tunai bisnis kecil Anda adalah 5, 7, Anda mengisi kembali saldo kas Anda setiap 64 hari karena 365 dibagi dengan 5, 7 adalah 64.

Interpretasi

Rasio perputaran uang tunai yang tepat bervariasi di antara bisnis. Membandingkan rasio Anda dari waktu ke waktu dapat membantu Anda menentukan seberapa efisien Anda menyerahkan uang tunai relatif terhadap periode akuntansi lainnya. Jika rasio Anda meningkat, Anda membalik saldo kas Anda lebih banyak per tahun dan mengambil lebih sedikit hari untuk memperbaikinya. Membalik uang tunai Anda lebih sering pada umumnya lebih baik menggunakan uang tunai Anda daripada membiarkannya diam karena uang tunai menganggur menghasilkan pengembalian yang sangat rendah.

Pertimbangan

Rasio perputaran uang tunai bekerja paling baik jika semua atau hampir semua penjualan Anda dalam bentuk tunai. Jika Anda menjual secara kredit, rasio ini mungkin menunjukkan bahwa Anda mengisi uang tunai Anda lebih sering daripada yang sebenarnya Anda lakukan. Juga, rasio perputaran uang tunai yang terlalu tinggi mungkin berarti Anda memiliki saldo kas yang rendah, yang menunjukkan masalah keuangan. Misalnya, jika Anda memiliki rata-rata $ 100 dalam kas dan setara kas dan $ 100.000 dalam penjualan, rasio Anda akan menjadi 1.000, tetapi Anda akan hampir kehabisan uang tunai.